Trong khóa học mẫu giáo, chúng ta đã giới thiệu cơ bản về phân tích cơ bản, bây giờ là lúc nghiên cứu sâu về nó.
Phân tích cơ bản chính xác là gì và chúng ta có thể sử dụng nó như thế nào? Nói một cách đơn giản, phân tích cơ bản là nghiên cứu các nguyên tắc cơ bản của kinh tế, rất đơn giản phải không?
Tất nhiên, sự thật không đơn giản như vậy và chúng ta cần biết thêm về phân tích cơ bản.
Khi chúng ta nghe ai đó nói về các nguyên tắc cơ bản, thực ra họ đang nói về các nguyên tắc cơ bản về kinh tế của một quốc gia hoặc nền kinh tế sở hữu một loại tiền tệ.
Các nguyên tắc cơ bản về kinh tế liên quan đến rất nhiều thông tin – cho dù đó là các báo cáo, dữ liệu, tuyên bố hay sự kiện về kinh tế, chính trị hay môi trường, chúng đều liên quan đến các nguyên tắc cơ bản về kinh tế.
Ngay cả việc hạ xếp hạng chủ quyền của một quốc gia cũng có thể được đưa vào phân tích cơ bản. Ví dụ, việc hạ xếp hạng tín dụng chủ quyền của một quốc gia thuộc khu vực đồng euro thường dẫn đến sự sụt giảm của đồng euro/đô la.
Phân tích cơ bản là tiến hành nghiên cứu và phân tích toàn diện về các yếu tố trên và dự đoán xu hướng giá trong tương lai của các cặp tiền tệ.
Từ góc độ kinh tế và tài chính, phân tích cơ bản tập trung vào tác động của các thành phần kinh tế vĩ mô như tăng trưởng kinh tế, lạm phát, thất nghiệp, v.v. đối với các giao dịch mà chúng ta đang tiến hành.
Dữ liệu cơ bản và nhiều dạng của nó
Cụ thể, phân tích cơ bản cho chúng ta dấu hiệu về cách giá “nên” hoặc có khả năng phản ứng với một chỉ số kinh tế nhất định.
Chúng ta có thể phân tích dữ liệu cơ bản từ các chỉ số kinh tế khác nhau.
Dữ liệu cơ bản có thể được nhìn thấy trong dữ liệu bán nhà hiện có do Cục Dự trữ Liên bang công bố, nhưng cũng có khả năng Ngân hàng Trung ương Châu Âu có thể thay đổi chính sách tiền tệ của mình.
Việc công bố dữ liệu cơ bản ra thế giới bên ngoài thường làm thay đổi quan điểm của thị trường về tình hình kinh tế và các nhà đầu tư cũng như nhà đầu cơ sẽ phản ứng tương ứng với dữ liệu đó.
Trước khi quyết định lãi suất được công bố, các nhà đầu tư có thể bắt đầu tiêu hóa những kỳ vọng về việc tăng lãi suất trước đó hàng giờ hoặc thậm chí vài ngày.
Trên thực tế, sau khi công bố một số dữ liệu kinh tế quan trọng, sự biến động của các cặp tiền tệ liên quan trong một khoảng thời gian ngắn thường vượt quá 100 điểm, điều này mang lại cơ hội lợi nhuận tốt cho những nhà giao dịch dũng cảm đó.
Đây là lý do tại sao một số nhà giao dịch thường theo dõi chặt chẽ một số dữ liệu kinh tế vĩ mô quan trọng trước khi nó được công bố và bạn cũng nên làm như vậy.
Nói chung, trong phân tích cơ bản, việc phân tích dữ liệu kinh tế chiếm một phần đáng kể trong phân tích cơ bản. Giống như chuông báo cháy phát ra khi phát hiện khói hoặc nhiệt, các chỉ số kinh tế cung cấp cái nhìn sâu sắc về tình trạng của nền kinh tế.
Mặc dù giá trị chỉ báo cuối cùng là rất quan trọng nhưng giá trị dự đoán của thị trường về dữ liệu liên quan trước khi dữ liệu được công bố cũng quan trọng không kém.
Hiểu phản ứng của thị trường sau khi dữ liệu cuối cùng được công bố và so sánh nó với dữ liệu dự kiến là phần quan trọng nhất của phân tích cơ bản. Những yếu tố này phải được xem xét trước khi chúng ta dự định thực hiện giao dịch.
Bạn có nghĩ nó hơi tiên tiến một chút không? Đừng lo lắng, nó thực sự đơn giản hơn nhiều so với âm thanh.
Phân tích cơ bản cung cấp một công cụ rất có giá trị để chúng ta dự đoán các điều kiện kinh tế trong tương lai của một nền kinh tế, nhưng nó vẫn chưa đủ để dự đoán xu hướng tương lai của các cặp tiền tệ.
Phân tích cơ bản cũng còn nhiều bất cập, bởi các thông tin cơ bản được đưa ra dưới dạng báo cáo, hay tuyên bố về những thay đổi của chính sách tiền tệ công bố hướng dẫn về tỷ giá còn mơ hồ hơn các chỉ báo kỹ thuật thực tế.
Phân tích dữ liệu kinh tế thường trông như thế này:
“Việc cắt giảm lãi suất của ECB có thể khiến đồng euro giảm giá.”
“Nếu một chỉ số kinh tế vẫn nằm trong khu vực đó, đồng đô la sẽ giảm giá.”
“Niềm tin của người tiêu dùng đã giảm 2% kể từ báo cáo cuối cùng.”
Phân tích cơ bản hay phân tích kỹ thuật?
Thị trường có xu hướng phản ứng dựa trên cảm giác của mọi người. Mọi người có thể có những cảm giác này dựa trên phản ứng của họ trước các báo cáo kinh tế hoặc dựa trên đánh giá của họ về điều kiện thị trường hiện tại. Như bạn có thể đoán, có hàng tỷ người trên thế giới này và họ đều có những cảm xúc và quan điểm khác nhau. Có lẽ bạn đang nghĩ, “Ôi Chúa ơi, có quá nhiều điều không chắc chắn trong phân tích cơ bản!” Vâng, bạn thực sự hoàn toàn đúng. Chúng ta không thể đánh giá 100% xu hướng tương lai của tỷ giá hối đoái chỉ dựa trên chất lượng của dữ liệu chỉ báo kinh tế cơ bản.
Điều này không có nghĩa là nên bỏ qua phân tích cơ bản.
Tuyệt đối không.
Do lượng dữ liệu cơ bản có sẵn để phân tích rất lớn nên việc tích hợp tất cả dữ liệu này vào một phân tích toàn diện là điều không thể đối với hầu hết mọi người.
Họ có thể biết nhiều về một báo cáo kinh tế cụ thể, nhưng chỉ điều đó thôi vẫn không mang lại cho họ bức tranh toàn cảnh về nền kinh tế nói chung.
Đồng thời, do hầu hết dữ liệu cơ bản chỉ liên quan đến một quốc gia hoặc nền kinh tế duy nhất nên cần có dữ liệu để phân tích tiền tệ của các quốc gia hoặc nền kinh tế khác, chỉ bằng cách này, việc phân tích các cặp tiền tệ mới toàn diện hơn.
Như chúng tôi đã đề cập trước đây, phân tích cặp tiền tệ là phân tích toàn diện về một loại tiền tệ mạnh và một loại tiền tệ yếu.
Tại thời điểm này, có lẽ bạn đang hỏi “Tôi có cần phân tích cơ bản để trở thành một nhà giao dịch thành công không?”
Chúng tôi hoàn toàn nhận thức được rằng cả những người ủng hộ phân tích cơ bản và những người ủng hộ phân tích kỹ thuật đều thực sự tồn tại trên thực tế.
Phân tích kỹ thuật dường như hữu ích hơn đối với các nhà đầu tư ngắn hạn vì biến động giá là trọng tâm của họ.
Trung hạn hoặc một số nhà giao dịch dài hạn cũng sẽ chú ý đến phân tích cơ bản, bởi vì phân tích cơ bản có thể cung cấp thông tin liên quan về giá trị tiền tệ.
Bây giờ, chúng tôi sẽ phát điên vì chúng tôi sẽ nói với bạn rằng bạn nên sử dụng cả phân tích cơ bản và phân tích kỹ thuật.
Khi một sự kiện cơ bản quan trọng xảy ra, các chiến lược phân tích kỹ thuật có thể không được sử dụng; và khi một mô hình giá nhất định hình thành trong thời gian ngắn hoặc khi tỷ giá hối đoái chạm đến một mức giá quan trọng nhất định, các nhà giao dịch phân tích cơ bản thuần túy có thể bỏ lỡ cơ hội.
Phân tích cơ bản và kỹ thuật sẽ tính đến cả hai. Bạn có thể theo dõi các dữ liệu hoặc sự kiện kinh tế sắp tới và bạn cũng có thể sử dụng các công cụ phân tích kỹ thuật khác nhau để hướng dẫn giao dịch của mình.
Trong bài học này, chúng ta sẽ thảo luận về các yếu tố cơ bản chính ảnh hưởng đến chuyển động của các cặp tiền tệ. Chúng bao gồm: lãi suất, chính sách tiền tệ và dữ liệu kinh tế.